モーニングスターはこのほど、４月末を基準にカテゴリーごとの過去１カ月間のトータルリターン平均をランキングした（モーニングスターインデックス基準、ブル型ベア型を除く）。

　同期間のトータルリターン平均の上位には「国際ＲＥＩＴ・特定地域（為替ヘッジあり）」の２．８９％の上昇で第１位に、「国際ＲＥＩＴ・グローバル・含む日本（為替ヘッジあり）」が２．５５％の上昇で第２位、「国際株式・中国（為替ヘッジあり）」が１．５４％の上昇で第３位、「国際株式・中国（為替ヘッジなし）」が１．３８％の上昇で第４位、「国際ＲＥＩＴ・グローバル・除く日本（為替ヘッジなし）」が１．２０％の上昇で第５位となり、国際ＲＥＩＴ型や国際株式・中国が上位を占めた。欧州債務問題の再燃から欧州のリート市場はマイナスだったものの、オフィス向けを中心に米国、オーストラリアが好調に推移し、グローバルリート市場をけん引した。また、世界の株式市場がおおむね全面安となるなか、中国は海外からの投資枠上限を引き上げたことが好感され、上昇した。

　一方、トータルリターン平均の下位では、「国内大型バリュー」が６．４６％の下落となり、「国際株式・ブラジル（為替ヘッジなし）」が６．１６％の下落、次いで「国内中型バリュー」が５．６６％の下落、「国内大型ブレンド」が５．３３％の下落、「国内大型グロース」が４．８４％の下落と国内株式型、国際株式・ブラジルの下落が目立った。欧州債務問題ならびに米国経済の減速懸念が再燃したことや、日銀の追加金融緩和が４月下旬に決定されたものの、サプライズとはならず、外国為替市場ではリスク回避志向から円高が強まるなど、国内株式型にとっては難しい運用環境となった。

　カテゴリーごとのトータルリターンの内訳は、トータルリターンがプラスとなったカテゴリーは１９カテゴリー、トータルリターンがマイナスとなったカテゴリーは４８カテゴリーと、下落したカテゴリーが多かった。

　所属ファンドの本数が多いカテゴリーでは、「国内大型ブレンド」が５．３３％の下落、「バランス・安定成長型」が１．６９％の下落となり、「国際債券・エマージング・複数国（為替ヘッジなし）」が０．９１％の下落、「国際株式・エマージング・複数国（為替ヘッジなし）」が１．７４％の下落となるなど、いずれもマイナスのリターンだった。
提供：モーニングスター社