国内公募追加型株式投信（確定拠出年金およびファンドラップ専用、ＥＴＦ等除く）のうち、２０１６年３月（以下、同月）末時点でモーニングスターがレーティング対象としているファンドは２７１９本（全ファンド中６４％）、純資産総額では４２兆円（同８２％）となった。同月の純資金流出入額（推計値）では５つ星１５８億円、４つ星６５２億円、３つ星４７５億円の流入超過となる一方、２つ星以下は合計で５３２億円の流出超過となり、３つ星以上に資金が集中した。レーティング対象ファンドのうち同月末時点における純資産額は１０億円以上、かつ前月末と同一のカテゴリーのファンドは１７２９本で、そのうちレーティング上昇が１１１本、低下は１２３本、新規付与は２０本となった。

　レーティングが上昇した１１１本のうち、５つ星となったのは１４本。そのうち、「三井住友・げんきシニアライフ・オープン」<2000052601>は、国内の上場株式の中でも、高齢者を主要顧客としたシルバービジネスを展開する企業に投資をする。内需関連株式に投資をするため、海外市場の影響を受けにくいことが特徴。過去１０年間のトータルリターンは３．９９％（年率）とカテゴリー「国内小型グロース」平均を２．５４％上回り、カテゴリーに属するファンド３２本中第６位となった。同期間のシャープレシオもカテゴリー内第３位となり、運用の効率性でも優れている。同ファンドは長期の良好な運用成績が評価され、２０１５年の「ファンド　オブ　ザ　イヤー」国内株式中小型部門で最優秀ファンド賞を受賞した。

　同じく新たに５つ星を獲得した「シュローダー　日本ファンド」<1998022704>は、国内の上場株式を主要な投資対象とし、ベンチマークであるＴＯＰＩＸ（東証株価指数）を上回る投資成果を目指す。過去１０年間のトータルリターンは２．５８％（年率）とモーニングスターカテゴリー「国内中型バリュー」平均を３．０３％上回り、カテゴリーに属するファンド１０本中で第１位になった。同期間のシャープレシオもカテゴリー内第２位となり、運用の効率性でも優れている。

　新規付与の２０本のうち、５つ星となったのは１本。「野村Ｊリートファンド」<2013032901>は、国内不動産投資信託（Ｊ−ＲＥＩＴ）を主要な投資対象とするアクティブファンドである。過去３年間のトータルリターンは１１．１４％（年率）とカテゴリー「国内ＲＥＩＴ」平均を２．５１％上回り、カテゴリーに属するファンド４５本中で第４位になった。同期間のシャープレシオもカテゴリー内第４位となり、運用の効率性でも優れている。
提供：モーニングスター社